💰 Cartes KPI
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Les trois cartes KPI en haut du tableau de bord vous offrent un diagnostic rapide de votre portefeuille. Toutes les valeurs respectent la plage temporelle et le périmètre du courtier sélectionnés en haut de la page.
💰 Carte 1 — Valeur Nette
La carte Valeur Nette affiche la valeur absolue de votre portefeuille à la fin de la période sélectionnée.
Signification des lignes
| Ligne | Définition |
|---|---|
| Market Value | Prix du marché actuel × quantité pour tous les actifs détenus |
| Book Value | Ce que vous avez payé pour vos positions ouvertes (coût moyen × qté) |
| Cash | Solde liquide détenu sur les comptes de courtage |
| Deposited Capital | Capital externe net injecté dans ce périmètre |
La barre du Capital Déposé
La barre horizontale sous les lignes visualise :
- 🟢 Total déposé — tous les dépôts sur la période
- 🔴 Total retiré — tous les retraits sur la période
Le chiffre principal affiche le solde net (déposé − retiré).
Instantané vs période
La Market Value, la Book Value et le Cash sont des instantanés à la date de fin — ils sont indépendants de la date de début. Le Deposited Capital est calculé sur la période — il comptabilise les dépôts et les retraits entre le début et la fin de la plage sélectionnée.
📉 Carte 2 — P&L de la Période
La carte Period P&L montre combien d'argent votre portefeuille a réellement gagné dans la fenêtre sélectionnée — après avoir supprimé l'effet de vos propres dépôts et retraits.
Le chiffre principal utilise la formule suivante :
NAV fin − NAV début − Flux externes nets sur la période
Un nombre positif signifie que vous avez gagné de l'argent grâce à l'activité d'investissement. Un nombre négatif signifie que vous avez perdu de l'argent, net des mouvements de capitaux.
Le détail des lignes
| Ligne | Ce qu'elle mesure |
|---|---|
| Unrealized change | L'évolution du gain/perte non réalisé de vos positions ouvertes durant la période |
| Ventes | Gain ou perte réalisé sur les positions clôturées durant la période (prix de vente − coût moyen) |
| Dividends & interest | Revenus en espèces provenant des dividendes, des coupons d'obligations et des intérêts P2P |
| Fees & taxes | Commissions et taxes enregistrées comme transactions |
Vérification de cohérence
La somme des quatre lignes correspond au chiffre principal du Period P&L (± de faibles résidus dus aux arrondis FX).
🔗 Théorie : Period P&L · Valeur Comptable / PMP
📈 Carte 3 — Rendements
La carte Returns affiche des indicateurs de taux de rendement — des pourcentages qui vous permettent de comparer la performance indépendamment de la taille du portefeuille.
Effet de Timing (Timing Effect)
Le Timing Effect en haut de la carte mesure si vos décisions de dépôt/retrait ont ajouté ou soustrait de la valeur par rapport à une stratégie passive d'achat et de conservation (buy-and-hold).
Timing Effect = MWRR cumulé − TWRR cumulé
- Favorable (positif) ✅ : vous avez eu tendance à déposer quand les prix étaient bas, propulsant votre rendement personnel au-dessus de la performance intrinsèque des actifs.
- Défavorable (négatif) ❌ : vous avez eu tendance à déposer lors des sommets ou avez manqué des creux, entraînant votre rendement en dessous de la performance pure des actifs.
Les quatre indicateurs de rendement
| Indicateur | Question à laquelle il répond |
|---|---|
| ROI | Combien ai-je gagné par rapport à mon capital net investi ? |
| TWRR | Comment mes choix d'actifs ont-ils performé, indépendamment du moment de mes dépôts ? |
| MWRR cumulé | Quel est le rendement cumulé pondéré par les flux monétaires pour mes flux de trésorerie réels ? |
| MWRR annualisé | À quel taux composé annuel mon capital a-t-il réellement crû ? |
TWRR vs. MWRR
- Le TWRR mesure la stratégie d'actifs — c'est la même méthode utilisée pour évaluer un gestionnaire de fonds.
- Le MWRR mesure votre résultat personnel — incluant le timing de vos dépôts.
- L'écart entre les deux est le Timing Effect.