Aller au contenu

Dépôts & Retraits

Les dépôts et les retraits suivent le mouvement des liquidités entrant et sortant d'un compte de courtier. Ils n'impliquent aucun actif — seul le solde de trésorerie change.

🔑 Propriétés Clés

Propriété Dépôt Retrait
Code DEPOSIT WITHDRAWAL
Effet sur la trésorerie ⬆️ Augmente le solde ⬇️ Diminue le solde
Effet sur l'actif — —
Événement fiscal Non Non

💡 Pourquoi sont-ils importants ?

Les dépôts et les retraits ne modifient pas la valeur marchande de votre portefeuille, mais ils sont essentiels pour la mesure de la performance :

  • Rendement pondéré par les flux (MWR) : tient compte du moment et de la taille des flux de trésorerie — directement affecté par les dépôts/retraits
  • Taux de rendement pondéré dans le temps (TWR) : élimine l'effet des flux de trésorerie pour mesurer la performance « pure » du portefeuille

Sans un suivi précis des dépôts et des retraits, il est impossible de distinguer les rendements générés par le portefeuille de la performance induite par l'ajout ou le retrait de liquidités.

En savoir plus

Consultez 📈 Rendements & Taux de Croissance pour les formules et la méthodologie.

🔗 Liens connexes