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Investissement programmé

Le fournisseur Investissement programmé calcule la valeur d'un actif à partir de son calendrier d'intérêts plutôt qu'en lisant un prix de marché. Utilisez-le pour les comptes d'épargne, les dépôts à terme, les prêts P2P ou de crowdfunding, et les obligations que vous suivez via leurs intérêts courus. Dans la liste Fournisseur, il s'appelle Calculateur d'investissement programmé.

🔍 Ce qu'il propose

  • ✅ Prix actuel et historique, calculés à partir de votre calendrier : aucun site web n'est interrogé, et le même calendrier donne toujours les mêmes valeurs.
  • ✅ Événements : avec Générer Coupon, les versements d'intérêts et un règlement final à l'échéance, plus les événements que vous ajoutez vous-même.
  • ❌ Recherche et détails : non applicables. Il n'y a pas non plus d'identifiant à saisir : LibreFolio en crée un pour vous.

📋 Éditeur de calendrier d'intérêts

Choisir le fournisseur dans Affectation du fournisseur ouvre l'éditeur Calendrier d'intérêts. Commencez par les paramètres valables pour l'ensemble du calendrier :

  • Valeur initiale et Devise : le montant investi, ou la valeur nominale — par ex. 10 000 EUR.
  • Type d'intérêt : Simple ou Composé — voir Comment la valeur est calculée.
  • Décompte Jours : la façon dont les jours d'une année sont comptés — ACT/365, ACT/360, ACT/ACT ou 30/360. Voir Conventions de décompte des jours.

Ajoutez ensuite les périodes avec Ajouter la première période, puis Ajouter une période pour les suivantes :

Colonne Ce qu'il faut saisir
Période Date de début et date de fin, toutes deux incluses
Taux % Le taux annuel en pourcentage : 5.00 signifie 5 % par an
Fréquence La fréquence à laquelle les intérêts arrivent à échéance : Journalière, Hebdomadaire, Mensuelle, Trimestrielle, Semestrielle ou Annuelle
Générer Coupon Cochez cette case pour verser les intérêts courus à chaque date d'échéance

Les périodes doivent se suivre, sans lacunes ni chevauchements. Diviser coupe une période en deux ; sélectionnez des périodes voisines et cliquez sur Fusionner pour les réunir.

⚡ Intérêts de retard

Pour un prêt remboursé en retard, activez ⚡ Intérêts de retard sous les périodes : l'actif continue de croître après la fin de la dernière période. Une ligne de retard apparaît avec son propre Taux %, sa Fréquence et sa case Générer Coupon. Cliquez sur sa période pour définir les jours de grâce, et choisissez Simple ou Composé (par défaut) à côté de l'interrupteur.

  • Pendant les jours de grâce, les intérêts continuent de courir au taux de la dernière période.
  • Passé ce délai, le taux de retard s'applique.

📅 Événements de l'actif

Ajoutez des événements ponctuels avec Ajouter un événement : une Date, un Type, une Valeur et des Notes facultatives. Chaque événement est pris en compte à partir de sa date.

Type Effet sur la valeur
Intérêt Un versement d'intérêts que vous avez reçu : la valeur diminue de ce montant
Ajustement de prix Une dépréciation (négative) ou une revalorisation (positive)

🧮 Comment la valeur est calculée

LibreFolio parcourt le calendrier jour par jour. Au jour \(d\), la valeur est

\[ V(d) = V_0 + I(d) - \sum \text{Événements d'intérêt} + \sum \text{Ajustements de prix} \]

où \(V_0\) est la Valeur initiale, \(I(d)\) les intérêts courus jusqu'ici, et les sommes couvrent les événements jusqu'au jour \(d\). Chaque jour ajoute des intérêts au taux annuel de la période \(r\) sur \(\Delta t\), soit la part d'un jour dans l'année selon le Décompte Jours (par exemple \(1/365\) avec ACT/365) :

  • Simple — les intérêts portent uniquement sur la valeur initiale : \(\Delta I = V_0 \, r \, \Delta t\)
  • Composé — les intérêts portent aussi sur les intérêts déjà courus : \(\Delta I = (V_0 + I) \, r \, \Delta t\)

Avec Générer Coupon, à chaque date d'échéance, le gain \(V(d) - V_0\), lorsqu'il est positif, est versé sous forme d'événement d'intérêt : la valeur repart de \(V_0\), et \(I\) ainsi que les sommes repartent de zéro.

  • Avant la première période, la valeur est la Valeur initiale.
  • Après la dernière période, elle reste à son montant final, sauf si les intérêts de retard sont activés. Avec Générer Coupon sur la dernière période et sans intérêts de retard, un événement de règlement à l'échéance clôture l'actif à ce montant.
  • Le graphique reçoit un point à chaque date de Fréquence : choisissez Journalière pour une courbe lissée.
🧮 Un prêt de 10 000 € à 5 %, avec un coupon chaque mois

Intérêts simples, ACT/365, une période commençant le 1er janvier, Fréquence Mensuelle, Générer Coupon cochée. La première date d'échéance est le 1er février, 31 jours plus tard : le prêt a rapporté environ 42,47 € (\(10\,000 \times 0.05 \times 31/365\)). Ce montant est versé sous forme d'événement d'intérêt, et la valeur revient à 10 000 € pour croître à nouveau en février.

🔗 Voir aussi